A negociação das cotas do fundo na B3 teve início em 03/05/2024. No primeiro semestre de 2024, foi distribuído o valor total de R$0,16 por cota emitida. Em relação a cota patrimonial, ocorreu a variação de -2,85% no final do primeiro semestre de 2024.
O programa de investimentos para os próximos semestres contempla a compra de participações societárias em Shopping Center de primeira linha em grandes centros no Brasil. E para completar a carteira compraremos CRI’s - Certificado de Recebíveis do Imobiliário, que se enquadrem nos critérios de alocação do fundo, com foco no mercado primário e no mercado secundário com taxas atrativas ou oportunidades de alocação com boa relação risco versus retorno. A participação em ativos de maior liquidez, como operações compromissadas e cotas de FI, é reduzida à medida que os recursos sejam alocados em CRI’s e participações em Shopping Center.
O mercado de shopping centers no Brasil tem apresentado um crescimento consistente nos últimos anos, mesmo enfrentando desafios como o endividamento da população e a concorrência de produtos importados. No primeiro semestre apresentou um desempenho positivo superando as expectativas. As principais empresas de shopping centers listadas na B3, registraram resultados robustos, com indicadores operacionais e financeiros melhores em comparação ao mesmo período de 2023. Ocorreu um saldo positivo na abertura de novas lojas nos shoppings, indicando uma resiliência do setor mesmo em um cenário econômico adverso.
A nossa perspectiva é extremamente positiva para os próximos semestres onde o mercado de shopping centers segue em expansão, com investimentos focados na requalificação e ampliação dos espaços existentes. A combinação de inovação nos formatos de lojas e investimentos em experiências diferenciadas vem atraindo um público diversificado e aumentando o fluxo de visitantes, trazendo um cenário de crescimento sustentável para o setor. Com relação a nossa carteira, estamos em fase de formação, onde reforçamos a proposta de valor do BBIG11, estruturado como um fundo de shopping centers que tem como target empreendimentos de elevado padrão e resiliência no fluxo de público, e se apresenta como uma importante solução para construção de patrimônio e renda, com visão de longo prazo.
O Fundo pagará à Administradora pelos serviços de administração, gestão da carteira de investimentos, escrituração, controladoria, liquidação e custódia, uma taxa de administração (“Taxa de Administração”), a qual corresponde a 0,80% (oitenta centésimos por cento) ao ano incidente sobre o valor do patrimônio líquido do Fundo. A Taxa de Administração será calculada Diariamente e paga mensalmente, até o 5º (quinto) dia útil de cada mês subsequente ao da prestação dos serviços, a partir do início das atividades do Fundo, considerada a primeira integralização de cotas do Fundo, vencendo-se a primeira mensalidade no 5º (quinto) dia útil do mês seguinte ao da primeira integralização de cotas do Fundo. A Administradora poderá estabelecer que parcelas da Taxa de Administração sejam pagas diretamente pelo Fundo aos prestadores de serviços que tenham sido subcontratados pela Administradora, desde que o
somatório dessas parcelas não exceda o montante total da Taxa de Administração.